美國昔日財長約翰·康諾利的一句名言“美元是我們的貨幣，卻是你們的問題”道出了美元在全球貨幣體系中起到的重要作用，而支撐這一體系的多邊國際金融組織長期以來也扮演著獨當(dāng)一面的角色。

2008年肇始于發(fā)達(dá)國家的國際金融危機(jī)，讓人們開始試圖重新塑造這個由美元主導(dǎo)的世界。金磚國家合作機(jī)制應(yīng)運而生，近日它迎來自己歷史上的一次里程碑式事件。從2013年達(dá)成共識，經(jīng)過七輪談判，在2014年7月15日舉行的金磚國家領(lǐng)導(dǎo)人第六次會晤期間，金磚國家開發(fā)銀行（下稱“金磚銀行”）終于成立。

從資金、技術(shù)和知識的單向接受者轉(zhuǎn)變?yōu)橐欢ǔ潭鹊慕o予者，金磚合作機(jī)制由虛入實，成為重塑后危機(jī)時代世界格局的重要積極變量。接受上證報記者采訪的專家認(rèn)為，金磚銀行的成立，是金磚國家追求全球經(jīng)濟(jì)再平衡的一種方式。

突破現(xiàn)有多邊金融格局

金磚國家15日發(fā)表的《福塔萊薩宣言》宣布，金磚銀行初始資本為1000億美元，由5個創(chuàng)始成員平均出資，總部設(shè)在中國上海。

這成為挑戰(zhàn)現(xiàn)有多邊金融體系的重要一步。英國媒體評論稱，這是他們首度采取明確行動重塑由西方主導(dǎo)的國際金融體系。

東方證券首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家邵宇在接受上證報記者采訪時說，美元主導(dǎo)的貨幣體系有三個構(gòu)成支柱，分別是國際貨幣基金組織（IMF），貿(mào)易方面的世界貿(mào)易組織（WTO）以及投資方面的世界銀行。

世界銀行為世界各地的開發(fā)項目提供資金，IMF則是那些無力支付外債國家的最后貸款人。與現(xiàn)在國際上已存在的諸多多邊開發(fā)金融機(jī)構(gòu)相比，金磚銀行有相似之處，亦有不同之點，更有突破之勢。

相同的是，金磚銀行重點支持金磚國家及其他新興市場和發(fā)展中國家的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和可持續(xù)發(fā)展。不同的是，金磚銀行并沒有局限于局部區(qū)域，這無疑是對現(xiàn)有區(qū)域開發(fā)銀行的補(bǔ)充；與世界銀行這類跨區(qū)域機(jī)構(gòu)也不同，金磚銀行僅包括同類型的新興市場國家，并沒有發(fā)達(dá)國家加入，且出于公平起見等額出資。

在此背景下，金磚銀行成為替代融資渠道。邵宇認(rèn)為，金磚銀行實際上是與美元主導(dǎo)的貨幣體系平行的一個架構(gòu)，它包括金磚理事會，相當(dāng)于WTO；金磚國家儲備機(jī)制，相當(dāng)于IMF；金磚銀行則類似于世界銀行的功能，應(yīng)該是為所有金磚國家提供基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的融資貸款。

上海社科院世界經(jīng)濟(jì)研究所研究員徐明棋對上證報記者說，很多發(fā)展中國家，一方面資金有盈余，一方面又面臨著基礎(chǔ)建設(shè)、經(jīng)濟(jì)發(fā)展項目投資資金短缺的問題，對經(jīng)濟(jì)的配置存在軟肋。在金磚銀行建立后，就可以有效地將資金導(dǎo)入到其他發(fā)展中國家，現(xiàn)有的一些開發(fā)銀行提供的資金是有限的，金磚銀行在這方面起到了很好的補(bǔ)充作用。

金磚協(xié)同全球經(jīng)濟(jì)再平衡

金磚銀行的出世是金磚國家間合作不斷升級的縮影。在14日舉行的金磚國家經(jīng)貿(mào)部長第四次會議上，會議簽署了“金磚國家貿(mào)易和投資便利行動計劃”。俄羅斯政府出資設(shè)立的俄羅斯直接投資基金則表示，將與其他主權(quán)基金一道投資金磚國家的基礎(chǔ)設(shè)施項目。與此同時，金磚國家還推出一項應(yīng)急儲備安排，初始承諾互換規(guī)模為1000億美元。

這些行動的重要意義體現(xiàn)在全球經(jīng)濟(jì)再平衡方面。上海國際金融學(xué)院副院長王榮華16日說，金磚銀行的建立是多極化金融發(fā)展的標(biāo)志，獲得話語權(quán)的重要成果。

邵宇則稱，在全球傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)中，美國消費一旦下降，就意味著平衡打破，也意味著全球進(jìn)展或全球的發(fā)展速度將減速，所以需要構(gòu)造一個能夠部分取代傳統(tǒng)循環(huán)的構(gòu)造結(jié)構(gòu)，金磚銀行是其中的一個環(huán)節(jié)，有利于再平衡的逐漸實現(xiàn)。

他認(rèn)為，以前是全球化的3.0，現(xiàn)在是全球化的4.0，全球化的4.0是以中國為主的新興國家所形成的有別于傳統(tǒng)的“美國消費、中國生產(chǎn)、石油國提供資源”的一個傳統(tǒng)循環(huán)。中國擬通過自己的外匯儲備，過剩的產(chǎn)能向外輸出，構(gòu)成一個新的全球化的版本。這樣就能取代原來過于依賴美國消費的這樣一個全球化的傳統(tǒng)結(jié)構(gòu)。

國家統(tǒng)計局總經(jīng)濟(jì)師姚景源對上證報記者說，金融危機(jī)、歐債危機(jī)等事件告訴我們，全球經(jīng)濟(jì)一體化給新興市場帶來了問題。在這種形勢下，發(fā)展中國家特別是金磚國家都有著一個共同利益，即如果這些國家能推進(jìn)一體化，就能更好地保持整個世界平穩(wěn)。所以，金磚銀行的組建有利于保持整個世界經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展。

資料顯示，金磚國家國土面積約占全球的29.6%，人口約占世界人口的42.6%，經(jīng)濟(jì)總量約占全球的21%，過去十年對全球經(jīng)濟(jì)增長的貢獻(xiàn)率超過50%。近年來，金磚國家不斷向“實”發(fā)展，逐漸形成了多層次、寬領(lǐng)域的合作架構(gòu)，在國際舞臺上發(fā)揮著越來越重要的作用。

中國的世界角色被寄予厚望

在這過程中，中國被寄予厚望。德國媒體評價稱，金磚國家之間目前的合作主要以同中國貿(mào)易為主，隨著中國崛起，該組織未來會吸引更多國家參與。

中國加入多邊開發(fā)金融機(jī)構(gòu)歷史由來已久。最早可以追溯到1980年加入世界銀行集團(tuán)。據(jù)上證報記者初步統(tǒng)計，隨后我國先后加入了非洲開發(fā)銀行、亞洲開發(fā)銀行、加勒比開發(fā)銀行、東南非貿(mào)易和開發(fā)銀行、西非開發(fā)銀行和泛美開發(fā)銀行等多邊開發(fā)機(jī)構(gòu)，積極參與國際金融事務(wù)，既獲取較為低成本的國際融資，也為他國融資提供資金支持。

除此之外，目前中國正在發(fā)起設(shè)立亞洲基礎(chǔ)設(shè)施投資銀行（簡稱亞投行），彌補(bǔ)亞洲發(fā)展中國家在基礎(chǔ)設(shè)施投資領(lǐng)域存在的巨大缺口，減少亞洲區(qū)內(nèi)資金外流，體現(xiàn)中國嘗試在外交戰(zhàn)略中發(fā)揮資本在國際金融中的力量。

紹宇認(rèn)為，對于中國來說，金磚銀行的成立，能夠帶動中國人民幣輸出，以及過剩產(chǎn)能和工程的輸出，將能夠全面啟動中國的出口引擎。而且這個出口需要廣義理解，不完全是商品，還包括海外投資，人民幣的跨境使用等，都將迎來爆發(fā)式增長。姚景源則指出，對于中國來說，金磚銀行今后無論是對發(fā)展進(jìn)出口貿(mào)易，還是引進(jìn)來和走出去的資本發(fā)展戰(zhàn)略，都是具有重要的意義。它能大大促進(jìn)中國的進(jìn)出口貿(mào)易，有助于拓展人民幣跨境使用范圍。

富國銀行首席國際策略師Paul Christopher對上證報記者表示，一些國家已經(jīng)表示希望看到一個多元化的貨幣儲備體系，并且已經(jīng)以外匯儲備的形式持有多種貨幣。企業(yè)和央行愿意使用的貨幣將在未來幾年出現(xiàn)大幅擴(kuò)張，這種多樣性最終會削弱美元。人民幣很有可能成為多樣性儲備貨幣中的一員。

無論是中國還是其他金磚國家，一種歷史性的合作正步入令人期待的新起點。