每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 趙笛    

每經(jīng)記者 趙笛

近段時間以來，A股市場掀起工業(yè)4.0概念炒作風(fēng)潮，一批和機器人概念沾邊的個股紛紛大幅上漲。綜合機構(gòu)的觀點，工業(yè)4.0概念需要長線布局，只有行業(yè)龍頭公司才可能在未來脫穎而出。

智能裝備首選“傍大款”

提到智能裝備，人們多會想到機器人。實際上，智能化貫穿于生活的方方面面。

海通證券通信行業(yè)高級分析師徐力認(rèn)為，工業(yè)4.0簡單說就是建立智能社會。具體包括智能交通、智能工業(yè)、智能環(huán)保、智能醫(yī)療、智能農(nóng)業(yè)、智能物流、智能電網(wǎng)、智能安防、智能家居。

東方證券分析師佘煒超則認(rèn)為，看好智能工廠必將得到更大力度的政策支持。對此，他將工業(yè)4.0分為產(chǎn)業(yè)鏈上中下游三大塊，并一一提煉出看好的個股。

佘煒超認(rèn)為，從上游看，現(xiàn)代智能工廠高度依賴的四大基礎(chǔ)條件———傳感器（數(shù)據(jù)采集）、大容量存儲（數(shù)據(jù)存儲）、大數(shù)據(jù)計算能力（數(shù)據(jù)處理）和工業(yè)以太網(wǎng)（數(shù)據(jù)通信），以及執(zhí)行單元———智能機器人，均是工業(yè)4.0實施的關(guān)鍵要素。所以他建議關(guān)注工業(yè)以太網(wǎng)服務(wù)商東土科技（300353，收盤價19.14元）、管理軟件提供商用友軟件（600588，收盤價25.03元）、傳感器供應(yīng)商華天科技（002185，收盤價13.15元）和漢威電子（300007，收盤價27.87元）等。

從下游看，智能工廠將大幅節(jié)省勞動成本、提高生產(chǎn)效率、提升客戶體驗，增強制造廠商的競爭優(yōu)勢。較早適應(yīng)工業(yè)4.0改造的產(chǎn)業(yè)和廠商將先受益。建議關(guān)注云印刷運營商長榮股份（300195，收盤價30.26元）。

中游是佘煒超最看好的環(huán)節(jié)，軟硬結(jié)合的行業(yè)解決方案提供商、智能工廠總包商掌握核心的技術(shù)訣竅，也是智能工廠模式興起的直接受益者。他看好智能工廠行業(yè)方案提供商機器人（300024，收盤價37.06元）、軟控股份（002073，收盤價12.54元）、藍英裝備（300293，收盤價18.75元）、博實股份（002698，收盤價23.43元）等。

值得注意的是，面對智能化產(chǎn)業(yè)鏈上的眾多企業(yè)，投資者或許能夠選取一個更為簡單的布局方法，那就是和上市公司一起“傍大款”。

第一類“傍大款”的公司是和著名高校和科技院所有深度合作或有股權(quán)關(guān)系的上市公司，他們往往能夠分享到中國科技的前沿成果。比如背靠中國科學(xué)院沈陽自動化研究所的機器人，華中科技大學(xué)旗下的

華工科技（000988，收盤價12.70元）、華中數(shù)控（300161，收盤價16.96元）；與浙江大學(xué)合作進行產(chǎn)品開發(fā)的日發(fā)精機（002520，收盤價30.60元）等。

第二類“傍大款”的公司是和國內(nèi)外知名智能化企業(yè)進行股權(quán)合作（收購或合資辦廠）的上市公司。比如，聯(lián)手固高科技進軍機器人驅(qū)動和控制系統(tǒng)，聯(lián)手安徽埃夫特（奇瑞子公司）進軍機器人系統(tǒng)集成業(yè)務(wù)的慈星股份（300307，收盤價9.53元）；牽手日本納博介入機器人產(chǎn)業(yè)鏈的上海機電（600835，收盤價18.88元）等。

“虛實融合”優(yōu)選物聯(lián)網(wǎng)和電商

近年來，國家對物聯(lián)網(wǎng)可謂十分重視。今年8月7日，發(fā)改委網(wǎng)站發(fā)布題為《深入推進重點領(lǐng)域創(chuàng)新助力高技術(shù)產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)平穩(wěn)健康發(fā)展》文章指出，要抓緊在云計算、物聯(lián)網(wǎng)、生物、電子商務(wù)等關(guān)鍵領(lǐng)域研究出臺一批重大產(chǎn)業(yè)政策。

僅僅兩個半月后，10月28日國務(wù)院印發(fā) 《關(guān)于加快科技服務(wù)業(yè)發(fā)展的若干意見》部署培育和壯大科技服務(wù)市場主體，創(chuàng)新科技服務(wù)模式，延展科技創(chuàng)新服務(wù)鏈，促進科技服務(wù)業(yè)專業(yè)化、網(wǎng)絡(luò)化、規(guī)?；?、國際化發(fā)展，為建設(shè)創(chuàng)新型國家、打造中國經(jīng)濟升級版提供重要保障。這是國務(wù)院首次對科技服務(wù)業(yè)發(fā)展作出的全面部署。

在整個物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈，標(biāo)識、感知、處理和信息傳送四個環(huán)節(jié)相對應(yīng)的技術(shù)分別是RFID、傳感器、智能芯片和電信運營商的無線傳輸網(wǎng)絡(luò)。

綜合券商研報，RFID技術(shù)的龍頭企業(yè)有遠(yuǎn)望谷 （002161，收盤價8.07元）（高鐵設(shè)備、物流）、新大陸（000997，收盤價24.61元）（電子標(biāo)簽）等；傳感器龍頭企業(yè)蘇州固锝(002079，收盤價7.69元)（MEMS傳感器）；晶方科技（603005，收盤價43.39元）（影像傳感器）；威爾泰（002058，收盤價12.01元）（流量傳感器）；中航電測（300114，前收盤價38.83元）（車用傳感器）；華工科技（溫度傳感器）等；智能芯片龍頭公司有同方國芯（002049，收盤價28.02元）（旗下同方微電子是國內(nèi)物聯(lián)網(wǎng)芯片龍頭）等。

此外，根據(jù)工信部官網(wǎng)公布的2014年物聯(lián)網(wǎng)發(fā)展專項資金擬支持項目名單，浪潮軟件（600756，收盤價21.59元）、華工科技、理工監(jiān)測（002322，前收盤價13.56元）、風(fēng)帆股份（600482，收盤價14.41元）、四創(chuàng)電子（600990，收盤價57.71元）、榕基軟件（002474，收盤價11.10元）、易聯(lián)眾（300096，收盤價12.12元）等企業(yè)的入圍，也說明了他們在各自領(lǐng)域的優(yōu)勢。

電商市場可重點關(guān)注醫(yī)藥電商龍頭九州通 （600998，收盤價17.56元），公司和微信深度合作，并與“U醫(yī)U藥”、春雨醫(yī)生全面合作，用戶覆蓋了從健康監(jiān)測、自我診斷、醫(yī)生診療、藥品購買乃至用藥指導(dǎo)的整個環(huán)節(jié)。

小商品電商可關(guān)注依托 “義烏中國小商品城”品牌優(yōu)勢，用信息化手段把散布各地的分市場連接起來，整合到“義烏購”B2R大平臺的小商品城（600415，收盤價11.08元）。

農(nóng)產(chǎn)品電商可關(guān)注以通過 “中農(nóng)網(wǎng)”布局大宗農(nóng)產(chǎn)品的B2B平臺與B2C自營業(yè)務(wù)，通過海吉星商城推廣B2C平臺業(yè)務(wù)，同時積極布局包括高端宅配、移動售賣車在內(nèi)的下游物流與服務(wù)終端的農(nóng)產(chǎn)品（000061，收盤價11.02元）。