每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 譚婧    

每經(jīng)記者 譚婧  每經(jīng)編輯 肖鴻月

還有幾天就過年了，對(duì)于上班族來說，辛辛苦苦上班一年，這幾天最盼望的，可能就是一下年來能拿多少年終獎(jiǎng)了。如果您能拿到這樣一筆收入，除了過年的開銷外，如果還有結(jié)余，您會(huì)如何處置呢？

一股份制商業(yè)銀行理財(cái)經(jīng)理建議，最好根據(jù)自身的資金使用周期和金額來選擇理財(cái)方式，如春節(jié)前花銷較多、結(jié)余較少的投資者，可選擇銀行短期理財(cái)產(chǎn)品、貨幣基金等流動(dòng)性較好的產(chǎn)品；年終獎(jiǎng)較多且中短期不會(huì)使用的客戶，則可以按比例制定中長期投資計(jì)劃，選擇如基金定投、理財(cái)型保險(xiǎn)、國債、期限較長的銀行理財(cái)產(chǎn)品等。

那么這些產(chǎn)品目前收益率如何？我們該如何安排自己的年終獎(jiǎng)？理財(cái)不二牛（微信號(hào)：buerniu5188）馬上為您帶來年終獎(jiǎng)的“春節(jié)自救指南”。

短期：貨幣基金性價(jià)比最高

對(duì)于期盼一年的年終獎(jiǎng)，相信不少同學(xué)早就做好了相應(yīng)的消費(fèi)安排，當(dāng)然如果節(jié)后才有開支計(jì)劃，短期又想有所收益，就首推貨幣基金了。大家熟知的余額寶等寶寶產(chǎn)品，實(shí)質(zhì)都是貨幣基金，其流動(dòng)性堪比銀行活期存款、收益較其高出不少，所以又有現(xiàn)金管理工具之稱。

貨幣基金的購買方式通常有四種，基金公司官網(wǎng)、銀行、股票賬戶和互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，除股票賬戶可直接購買場內(nèi)貨幣基金外，其他三種都買入的是場外貨幣基金，后者的收益相對(duì)較高。不過無論你通過哪種方式購買，要在春節(jié)期間享受收益，就一定要注意購買的截止時(shí)間。

理財(cái)不二牛（微信號(hào)：buerniu5188）撥打了多家大型基金公司的客服電話，旗下貨幣基金的申購截止時(shí)間大都在1月25日15點(diǎn)，也就是說你需要在當(dāng)天收盤之前買入，才能在1月27日開始享有收益。另外，有基金公司客服提醒，如果從銀行購買旗下貨幣基金，在1月24日15點(diǎn)之前申購更為穩(wěn)妥。當(dāng)然，最后的截止時(shí)間要以基金公司公告為準(zhǔn)，本周已有多家公司發(fā)布公告，旗下貨幣基金在25日暫停申購，有需求的朋友一定要注意查看。

此外，場內(nèi)貨幣基金方面，華寶興業(yè)基金公司客服告訴理財(cái)不二牛，節(jié)前最后一個(gè)交易日收盤之前，即1月26日15點(diǎn)之前買入華寶添益，也可享受春節(jié)收益，但當(dāng)天基金價(jià)格可能較高，如果持有時(shí)間較短，可能面臨虧損風(fēng)險(xiǎn)。

收益率方面，據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，截至1月18日，全市場六百余只貨幣基金及短期理財(cái)基金中，7日年化收益率超過3%的有280只，占比55%，其中有3只的7日年化收益率超過4%。今年以來，接近六成的貨幣基金及短期理財(cái)基金的7日年化收益率均值超過3%，其中有89只超過4%。

事實(shí)上，自2016年9月中旬開始，貨幣基金的7日年化收益率就逐步走高，以規(guī)模最大的余額寶為例，9月初的7日年化收益率在2.3%左右，到了11月突破2.4%，12月底站上3%，這是自2015年11月“破3”以后首次回到3%以上，1月18日的7日年化收益率達(dá)到3.454%。收益率的攀升也吸引了大批資金，最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，從2016年12月初~2017年1月初，一個(gè)月內(nèi)余額寶的規(guī)模逆勢增長近400億元，總規(guī)模已突破8000億元。

貨幣基金的收益率和市場利率息息相關(guān)，部分貨幣基金在最新公布的四季報(bào)中給出了后市預(yù)期。如招商快線表示，去年12月中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議中再次提到流動(dòng)性閘門的說法，提到貨幣政策穩(wěn)健中性，預(yù)期貨幣政策在今年一季度將轉(zhuǎn)向偏緊。南方現(xiàn)金通貨幣基金也認(rèn)為，人民幣貶值預(yù)期疊加春節(jié)前傳統(tǒng)的資金緊張，預(yù)期短期內(nèi)流動(dòng)性將持續(xù)緊張。此外，控制資產(chǎn)泡沫、控制金融杠桿和通脹水平抬升將制約貨幣政策空間，預(yù)計(jì)貨幣政策實(shí)質(zhì)性偏緊，貨幣市場利率將繼續(xù)維持高位。

此外，最近部分互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺(tái)針對(duì)春節(jié)還推出促銷活動(dòng)，在貨幣基金原有收益基礎(chǔ)上額外贈(zèng)送收益。

如微信理財(cái)通近期推出的“全名多送200%收益”活動(dòng)，具體操作是在1月16號(hào)~25號(hào)15點(diǎn)之前買入理財(cái)通指定的理財(cái)產(chǎn)品，可在春節(jié)其七天假期（1月27日~2月2日）里，獲得平臺(tái)贈(zèng)送的額外200%收益。舉例來說，就是假如A產(chǎn)品每天收益1元，春節(jié)7天平臺(tái)每天再多送2元，假期結(jié)束后原本7元的收益，最后為21元。

目前該活動(dòng)的指定產(chǎn)品有12只，其中有6只公募基金產(chǎn)品（3只貨幣基金、3只短期理財(cái)）。因?yàn)檠a(bǔ)貼時(shí)間只有7天，當(dāng)然期限越短、收益越高的產(chǎn)品更好，所以貨幣基金和一個(gè)月期限的短期理財(cái)產(chǎn)品，更加合適。

不過，“占便宜”是需要付出一定代價(jià)的——其贈(zèng)送收益是2月17日開始發(fā)放，在這之前如果提前贖回，這個(gè)贈(zèng)送收益就不會(huì)給你啦。所以，從1月25日算起至發(fā)放獎(jiǎng)勵(lì)日2月17日，我們最少也要持有24天。

中期：基金、黃金定投為佳

對(duì)于未來1~3年的中期投資計(jì)劃，前述理財(cái)經(jīng)理建議，可配置一定期限的銀行理財(cái)產(chǎn)品，目前3個(gè)月以上的預(yù)期收益率多在4%左右；而最近股市行情欠佳，購買基金以定投方式為佳；另外，黃金作為避險(xiǎn)保值的傳統(tǒng)品種，也可以進(jìn)行少量配置。

理財(cái)不二牛走訪了成都地區(qū)的多家國有銀行和股份制商業(yè)銀行，目前在售的銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率和前期并無明顯差異。這些銀行的工作人員也表示，最近暫無針對(duì)春節(jié)、收益率較高的理財(cái)產(chǎn)品。需要注意的是，銀行理財(cái)產(chǎn)品的購買起點(diǎn)多為5萬，有些品種是10萬起，持有周期從7天到365天不等。

對(duì)于基金定投，相信經(jīng)常關(guān)注理財(cái)不二牛（微信號(hào)：buerniu5188）的朋友一定知道，指數(shù)基金和偏股基金是最適合定投的兩種類型。對(duì)目前基礎(chǔ)市場估值水平較低的情況，濟(jì)安金信副總、基金評(píng)價(jià)中心主任王群航建議大家做高度靈活的定投，對(duì)于高風(fēng)險(xiǎn)類基金可加大定投力度。

具體標(biāo)的方面，王群航建議，股票型基金要注意它們的業(yè)績及穩(wěn)定性；混合基金則要在細(xì)分、再細(xì)分的基礎(chǔ)上，重點(diǎn)關(guān)注高度靈活配置的基金（股票倉位在上下限差值超過80%）；而鑒于未來一段時(shí)間里出現(xiàn)大幅度趨勢性行情的可能性不大，因此指數(shù)型基金可暫時(shí)忽略。

黃金方面，資金不多的普通投資者更適用紙黃金、積存金、黃金ETF三種方式。而銀行售賣的投資金條，由于賣出時(shí)存在折舊費(fèi)，部分銀行還會(huì)收取保管費(fèi)，如果拿回家存放，銀行回收時(shí)還會(huì)有一定的檢測費(fèi)，所以實(shí)物金條的交易并不便利，不做推薦。銀行理財(cái)經(jīng)理也推薦，直接選取紙黃金或積存金交易。

從前述三種方式來看，紙黃金的特點(diǎn)是投資門檻低，不同銀行有不同的起投門檻，但一般1克或10克就可以起投。積存金則是帶有定投性質(zhì)的黃金投資方式，投資期結(jié)束，投資者既可換取現(xiàn)金也可到銀行網(wǎng)點(diǎn)換取實(shí)物黃金，其特點(diǎn)是零星購買、積少成多，和基金定投類似。黃金ETF則是公募基金，跟蹤黃金現(xiàn)貨價(jià)格，一些第三方平臺(tái)的起投金額低至一元，和積存金類似，黃金ETF也可以換取實(shí)物黃金。綜合而言，黃金ETF的交易最便利，投入門檻最低。

需要注意的是，最近黃金價(jià)格波動(dòng)較大，一國有銀行理財(cái)經(jīng)理建議，黃金最好也采取定投方式投資，尤其是今年海外市場的不確定性較大，黃金的價(jià)格走勢未必如2016年一樣單邊上漲。

另外，各大銀行還有大額存單業(yè)務(wù)，可享受利率上浮的優(yōu)惠。比如建設(shè)銀行成都某網(wǎng)點(diǎn)，就針對(duì)20萬以上資金量的客戶，推出利率上浮40%的業(yè)務(wù)。年終獎(jiǎng)豐厚的同學(xué)們，可不要錯(cuò)過。

長期：國債、保險(xiǎn)收益穩(wěn)定

針對(duì)更長周期如3~5年的年終獎(jiǎng)理財(cái)計(jì)劃，除了可以繼續(xù)選擇基金定投、黃金定投這樣的方式，三年期和五年期電子國債、中長期定期存款、保險(xiǎn)等產(chǎn)品的收益，都較為固定。

國債一直很受老百姓的歡迎，但收益率只比定期存款高一些，適合低風(fēng)險(xiǎn)投資者。電子國債安全穩(wěn)健，按年付息，收益固定。據(jù)財(cái)政部公布，2017年計(jì)劃發(fā)行18支儲(chǔ)蓄國債，有憑證式國債和電子式儲(chǔ)蓄國債兩類品種，期限包括3年和5年，3月至11月每月將各發(fā)行3年期和5年期儲(chǔ)蓄國債1只。

對(duì)于辛苦一年拿到年終獎(jiǎng)的同學(xué)們，給自己投保一份保險(xiǎn)必不可少。一位第三方保險(xiǎn)規(guī)劃師建議，選擇保險(xiǎn)一定要根據(jù)自身需求來配置，應(yīng)以保障為先，優(yōu)先考慮疾病保障類產(chǎn)品，如意外險(xiǎn)、重疾險(xiǎn)等，家庭投保順序以先大人后保小孩為原則；另外，相比其他理財(cái)產(chǎn)品，理財(cái)型保險(xiǎn)并不能帶來高收益，但可以得到一個(gè)確定性收益，同時(shí)保險(xiǎn)還是很好的避債避稅工具。

據(jù)理財(cái)不二牛（微信號(hào)：buerniu5188）了解，目前分紅類保險(xiǎn)既具有保險(xiǎn)功能，也能投資理財(cái)、創(chuàng)造收益，而且投資門檻也不高，一般理財(cái)型保險(xiǎn)1000元就可起購。但保險(xiǎn)的投資期長，短則一兩年、長達(dá)五年十年，投資收益很難在短期看到，而且資金變現(xiàn)能力弱，流動(dòng)性較差，購買理財(cái)型保險(xiǎn)的投資者一定要提前做好資金安排。