每到行情好轉(zhuǎn)，民間股票配資就會(huì)蠢蠢欲動(dòng)，而且這一次還接入了券商交易系統(tǒng)。 只要和炒股搭些邊的微信群、QQ群里，“股票配資業(yè)務(wù)”的小廣告顯然多了起來。“最高10倍杠桿”、“月利率低至1%”、“最低200元起配”等條件看起來十分誘人。 券商中國(guó)記者了解到，與2015年不同的是，目前配資公司的分倉(cāng)系統(tǒng)分實(shí)盤和虛擬盤。實(shí)盤是子賬戶的交易可以直接對(duì)接母賬戶，在券商的交易系統(tǒng)體現(xiàn)。這種模式與此前HOMS、銘創(chuàng)等類似，是監(jiān)管層禁止的；更令人憂心是一類虛擬盤子賬戶，這類賬戶的交易并沒接到交易所，而是在配資公司開發(fā)的交易系統(tǒng)內(nèi)交易，也就是說根本沒有真正買賣股票，本質(zhì)上是投資者和配資公司的對(duì)賭。 PS：關(guān)鍵是記者還真的配資實(shí)盤操作了一次 實(shí)盤交易一般是利用了第三方網(wǎng)上交易系統(tǒng)開發(fā)商的漏洞，非法接入券商系統(tǒng)。券商中國(guó)記者了解到的情況是，目前監(jiān)管已對(duì)一家第三方公司介入調(diào)查。在虛擬盤下，配資公司賺的是投資者虧的錢，投資者是穩(wěn)輸?shù)摹?近期陜西證監(jiān)局就發(fā)布了股票配資的風(fēng)險(xiǎn)提示，該局關(guān)注到轄區(qū)一些投資、管理咨詢等公司通過“撒網(wǎng)式”電話、短信方式，向投資者推銷“股票配資業(yè)務(wù)”，其中蘊(yùn)含了較大的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和法律風(fēng)險(xiǎn)。 分倉(cāng)系統(tǒng)重現(xiàn) 配資公司玩配資，具體是何套路？ 記者從多家配資公司了解到的是，投資者要將資金打到配資公司指定的賬戶中，與配資公司的錢混同使用。目前配資公司主要有兩種形式的賬戶給投資者使用——獨(dú)立個(gè)人賬戶與分倉(cāng)賬戶。 獨(dú)立個(gè)人賬戶一般包括配資公司的股東，股東的親朋或者是一些民工戶，是在證券公司開的真實(shí)賬戶，有開戶人信息，操作獨(dú)立，資金相對(duì)安全，但起配資金較高，一般要配5萬以上，按月配資計(jì)息，月息在2%以上。 更普遍的是分倉(cāng)賬戶，是將一個(gè)真實(shí)開在證券公司的賬戶分為若干子賬戶供投資者操作，起配資金較低，記者了解到的“行情”是，有低至200元起配的，但一般來講要1000元以上?？梢赃x擇按天配資、按月配資。 目前配資公司下的分倉(cāng)系統(tǒng)分為實(shí)盤和虛擬盤。實(shí)盤為子賬戶的交易可以直接對(duì)接母賬戶，在券商的交易系統(tǒng)體現(xiàn)。這種模式與此前HOMS、銘創(chuàng)等類似，是監(jiān)管層禁止的；另一種為虛擬盤，子賬戶的交易沒有接到交易所，而是在配資公司開發(fā)的交易系統(tǒng)內(nèi)交易，沒有真正買賣股票，本質(zhì)上是投資者和配資公司的對(duì)賭。 華東地區(qū)一家中型券商高管對(duì)券商中國(guó)記者表示，即便是用獨(dú)立個(gè)人賬戶，資金安全性相對(duì)有保障，這種民間配資也是不合規(guī)、不合法，隱藏巨大風(fēng)險(xiǎn)。投資者不得將資金賬戶轉(zhuǎn)予他人使用，這是監(jiān)管方面明確規(guī)定的，分倉(cāng)賬戶這種下掛子賬戶的情形更是被明令禁止。“15年清理場(chǎng)外配資的時(shí)候，券商已經(jīng)將外接信息系統(tǒng)的接口全部關(guān)閉了。”該券商高管表示。 悄然接入券商，監(jiān)管已經(jīng)介入 一大問題是：如果投資者選擇的是分倉(cāng)系統(tǒng)下的實(shí)盤操作，即子賬戶下單可以立即對(duì)接母賬戶，則必須要走券商的通道。在券商外接口全部切斷的情況下，配資公司如何操作呢？ “我們可以利用技術(shù)手段接入券商，不需要券商同意的。”一家配資公司人士告訴記者。 華東地區(qū)一位在證券行業(yè)從業(yè)多年且有互聯(lián)網(wǎng)公司從業(yè)背景的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人告訴記者，配資公司有可能是利用了第三方網(wǎng)上交易系統(tǒng)開發(fā)商的接口漏洞，接入到券商系統(tǒng)的。 對(duì)這個(gè)接入過程，他是這樣描述的： 券商買了第三方網(wǎng)上交易系統(tǒng)——第三方網(wǎng)上交易系統(tǒng)開發(fā)商將交易的接口標(biāo)準(zhǔn)提供給第四方開發(fā)商——第四方開發(fā)商開發(fā)了類似HOMS的系統(tǒng)——配資公司購(gòu)買第四方開發(fā)商的系統(tǒng)，則很容易查到某個(gè)券商的網(wǎng)上交易服務(wù)器的IP地址——配資公司在系統(tǒng)里設(shè)置好特定券商的網(wǎng)上交易系統(tǒng)的IP地址，即可接入券商的交易。 不過，多位券商人士分析，這種利用系統(tǒng)漏洞接入券商的方法并不長(zhǎng)久，規(guī)模也做不大?！氨M管券商看不到隱藏在背后的子賬戶，但如果一個(gè)母賬戶的子賬戶多、資金量大，就容易發(fā)生同一資金賬戶下的交易行為異常。比如同一賬戶對(duì)同一股票的當(dāng)日反向交易。所以除非是券商知情但并未做處理，否則很難做大?！睅准胰探?jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)人士均做這樣的判斷。 “此外，一旦監(jiān)管發(fā)現(xiàn)了這個(gè)漏洞，要求第三方打好補(bǔ)丁，配資公司的生意就沒得做了?！庇浾邚闹槿耸刻帿@悉，近期監(jiān)管已經(jīng)關(guān)注到此事，開始介入調(diào)查。 我配資且實(shí)盤了 近日，記者選擇了一家配資公司，投入最低起配資金體驗(yàn)了一次5倍杠桿炒股。 這家配資公司工作人員先是向記者介紹了公司的背景、資金來源等，并展示了執(zhí)業(yè)證書等。（全部在社交工具上進(jìn)行，并無當(dāng)面接觸。） 按這位工作人員的介紹，該公司的資金主要來自于老板、股東和他們的親戚朋友。該工作人員稱，“很多不正規(guī)的配資公司就是個(gè)皮包公司，沒多少資本金，資金都從別處批發(fā)來的；還有些配資公司，打著低息的名義套保證金，做著做著就把客戶的本金收益都卷跑了?！?“你怎么能保證我的錢不被卷跑？”面對(duì)記者這個(gè)疑問，該工作人員隨即發(fā)來電子版的股票配資協(xié)議，稱該合同可以郵寄或者傳真。 合同規(guī)定包括合作時(shí)間、支付利息和管理費(fèi)時(shí)間，警戒線、平倉(cāng)線等，不得交易的品種：權(quán)證、ST、*ST、S*ST、新股上市當(dāng)天、分級(jí)基金B(yǎng)、停牌復(fù)牌當(dāng)天的、當(dāng)天跌停或者快要跌停的股票。此外，投資者買賣的單只股票倉(cāng)位不得超過60%，創(chuàng)業(yè)板不超過30%。兩年以內(nèi)的次新股單票20%。 記者“心急”地表達(dá)了想立刻操作的想法，這位工作人員稱可先操作，后補(bǔ)合同。記者將最低起配資金轉(zhuǎn)至其規(guī)定的賬戶后，該工作人員發(fā)來鏈接，記者據(jù)此下載一個(gè)APP，并從工作人員處獲得一個(gè)子賬戶的賬戶和密碼，就進(jìn)入應(yīng)用界面操作。 該界面非常簡(jiǎn)單，只有“行情、交易、資產(chǎn)、我的”四欄內(nèi)容。行情中則有“自選、美股、港股、滬深、期貨、貴金屬”等欄目。記者無從得知該賬戶的任何信息。 記者以最低配資線出資，加五倍杠桿，按天計(jì)息，日息千分之一。配資公司給出的交易手續(xù)費(fèi)也比直接在券商交易的手續(xù)費(fèi)要高。由于分倉(cāng)系統(tǒng)是配資公司自己做，配資公司控制母賬戶，也負(fù)責(zé)子賬戶的清算交割，可以說有限的幾個(gè)財(cái)務(wù)工作量不小。因此，如果提取盈利，需以10%的盈利為單位，還需提前一個(gè)工作日通知工作人員。 “你這都是體外的黑盤呀，連注冊(cè)地址、編碼、注冊(cè)號(hào)都沒有，風(fēng)險(xiǎn)太大了。實(shí)盤和虛擬盤你可能都分不清。有可能你操作了半天，實(shí)際是在配資公司自己的操作系統(tǒng)里跟配資公司對(duì)賭的。你可能贏嗎？”上述華東地區(qū)券商高管對(duì)記者一番苦口婆心。 回顧下來，記者經(jīng)歷此次加杠桿的過程確實(shí)是“提心吊膽”。且不說各種高利息，民間借錢的事兒嘛，記者都懂，哪有便宜錢呢！就這所有操作都無須當(dāng)面，全部通過在線完成，且需要點(diǎn)看破一切的勇氣呢。 記者轉(zhuǎn)賬給配資公司時(shí)，微信支付的接收方是個(gè)人賬戶。剛準(zhǔn)備打錢，微信就跳出“對(duì)方賬號(hào)信用度較低，可能存在欺詐風(fēng)險(xiǎn)?！钡淖謽印Ｓ浾咭彩嵌叨哙锣轮悬c(diǎn)擊了繼續(xù)轉(zhuǎn)賬按鈕??！ 沒與該公司簽訂任何合同就已經(jīng)開始操作，讓記者心里打鼓的是，要是這公司根本就不存在，這合同簽了也是白簽。就如上述某高管所說，“人家給你看的那些公司證書、協(xié)會(huì)信息就不能是假的嗎？連我們這么大的公司都有人假冒呢?！?最后，自始至終，記者都在一個(gè)“黑賬戶”里操作，也是記者選股不利，目前賬戶已經(jīng)虧損，但尚未到提現(xiàn)時(shí)間。請(qǐng)大家為記者祈禱一次，祝記者能安全把一點(diǎn)剩余的本金拿回來。 來源：券商中國(guó)微信公眾號(hào)（quanshangcn）記者云中芷