每經(jīng)記者 王琳    每經(jīng)實(shí)習(xí)記者 肖婷婷    每經(jīng)編輯 師安鵬

在陜西，今年5月已成立省深化農(nóng)村信用社改革工作領(lǐng)導(dǎo)小組，動(dòng)作不斷的西北大省，已走在了這一輪農(nóng)信社改革的前頭。

只是，事關(guān)縣域金融機(jī)構(gòu)的法律地位、省聯(lián)社的改革……這一輪農(nóng)信社改革方向，仍有諸多未知。

而多位業(yè)內(nèi)人士呼吁，改革的目的是，建立良好的地方金融生態(tài)，促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展，這不應(yīng)被忽略。

縣域金融機(jī)構(gòu)法人地位受肯定

按照孫天琦的說法，在給央行上報(bào)的農(nóng)信社改革方案中，不少省份想把全省的農(nóng)信社拉直，從省級(jí)層面搞一個(gè)超級(jí)農(nóng)商行。

在這種農(nóng)商行的模式下，有些省份的方案里面，縣上的農(nóng)商行將保持法人地位，由省上農(nóng)商行進(jìn)行參股或者控股；有些省份的方案則是，全省就省上農(nóng)商行一個(gè)法人機(jī)構(gòu)，各縣的聯(lián)社、農(nóng)商行都變成省級(jí)農(nóng)商行的支行。

關(guān)于農(nóng)信社改革，是否需要保持縣域金融機(jī)構(gòu)的獨(dú)立法人地位，一直是爭(zhēng)論焦點(diǎn)之一。

而爭(zhēng)論的原因，還得從我國(guó)農(nóng)村金融的現(xiàn)狀說起。

應(yīng)該說，我國(guó)農(nóng)村金融需求目前仍遠(yuǎn)未被滿足。2019年底發(fā)布的《中國(guó)農(nóng)村金融服務(wù)供給與需求研究報(bào)告》顯示，根據(jù)調(diào)研結(jié)果，全國(guó)31.39%的樣本農(nóng)戶存在正規(guī)信貸需求，僅有18.38%的農(nóng)戶獲得足額信貸。

圖片來源〡每經(jīng)實(shí)習(xí)記者 肖婷婷 攝

問題還是在供給側(cè)。財(cái)政部金融司司長(zhǎng)王毅透露，我國(guó)信用社、農(nóng)商行的存貸比大概在60%至80%，有的能達(dá)到100%，但對(duì)于國(guó)有商業(yè)大行的縣支行，存貸比有的很高，有相當(dāng)一部分則僅為30%至40%，不少僅為5%至10%，甚至是0%。

對(duì)外經(jīng)貿(mào)大學(xué)金融學(xué)院教授張海洋表示，國(guó)有商業(yè)大行在各區(qū)縣的支行其實(shí)更愿意在工商貸款、住房貸款業(yè)務(wù)上發(fā)力，在助農(nóng)扶農(nóng)、支農(nóng)支小層面，因面臨成本較高、風(fēng)險(xiǎn)較大的問題，發(fā)揮的作用有限。

因此，對(duì)于支農(nóng)支小的農(nóng)信社，在討論上述各省份方案時(shí)，不少專家表達(dá)了不贊成的態(tài)度，認(rèn)為搞成全省超級(jí)農(nóng)商行之后，對(duì)縣域支農(nóng)支小，支持縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的力度肯定要減弱。

“我國(guó)現(xiàn)在不缺大銀行，所以這次信用社改革過程中，一定要保持農(nóng)信社、縣級(jí)農(nóng)商行法人地位的穩(wěn)定。”孫天琦表示。

省聯(lián)社走向何方？

此輪農(nóng)信社改革備受關(guān)注的另一個(gè)焦點(diǎn)，則在于對(duì)省聯(lián)社的改革。

作為各省農(nóng)信機(jī)構(gòu)行業(yè)自律組織的省聯(lián)社，誕生于2003年的一輪農(nóng)信社改革，原本旨在解決各地農(nóng)信社出現(xiàn)的“內(nèi)部控制人”等問題，但在多年發(fā)展之后，自身問題也愈發(fā)凸顯。

被詬病最多的，是省聯(lián)社提名轄下農(nóng)信社的高管之舉，“剝奪”了基層農(nóng)村信用社作為省聯(lián)社股東的權(quán)利，呈現(xiàn)“掌柜”管“東家”的局面。

國(guó)家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任曾剛曾撰文表示，省聯(lián)社改革存在4種模式可供選擇，即統(tǒng)一法人模式、金融控股公司模式、金融服務(wù)公司模式、聯(lián)合銀行模式。

那么，在省級(jí)超級(jí)農(nóng)商行的想法遭遇眾多反對(duì)意見之后，省聯(lián)社改革還可能走向什么方向？

“不同地方情況不一，還是差異化（選擇）吧。”曾剛表示。

陜西信合一支行負(fù)責(zé)人稱，以陜西來說，今后的變革方向或?qū)⑹侵鸩饺【喪÷?lián)社，最終目標(biāo)是整合全省的縣級(jí)機(jī)構(gòu)，向秦農(nóng)銀行的方向發(fā)展，成立省市縣三級(jí)法人結(jié)構(gòu)模式。

這便是所謂的金融控股公司模式，但上述陜西信合人士也表示，“這個(gè)目標(biāo)很難達(dá)成”。

所謂的三級(jí)法人結(jié)構(gòu)模式，就是成立銀行控股公司（省級(jí)農(nóng)商銀行），組建市級(jí)農(nóng)商行，與縣級(jí)農(nóng)商行（農(nóng)信社）形成三級(jí)法人體制，形成“父子孫”結(jié)構(gòu)的控股方式。

而另?yè)?jù)一接近陜西省聯(lián)社的人士稱，陜西省聯(lián)社改革的初步方案，可能會(huì)考慮以陜西信合為主體，另設(shè)一家金融服務(wù)公司和科技公司。

要建立良好地方金融生態(tài)

今年5月初，陜西省宣布，成立省深化農(nóng)村信用社改革工作領(lǐng)導(dǎo)小組，并由省長(zhǎng)出任小組組長(zhǎng)。不少銀行業(yè)界人士將這看作是，新一輪省級(jí)農(nóng)村信用聯(lián)社改革首家啟動(dòng)的標(biāo)志。

作為小組成員之一的陜西省金融監(jiān)管局局長(zhǎng)蘇虎超向粉巷財(cái)經(jīng)（ID：nbdfxcj）表示，目前方案還未確定。

盡管央行層面已多次透露，希望保持縣級(jí)金融法人機(jī)構(gòu)，包括縣級(jí)農(nóng)商行法人地位的穩(wěn)定。但一些新的動(dòng)向也在各地上演。例如，不管是準(zhǔn)備開業(yè)的徐州農(nóng)商行，還是已獲批籌建的福建邵武農(nóng)商行，縣級(jí)農(nóng)商行的合并已有苗頭。

在陜西，榆林榆陽(yáng)農(nóng)商行和橫山農(nóng)商行合并為榆林農(nóng)商行，同樣在近期獲銀保監(jiān)會(huì)審批通過。這被稱為陜西信合史上首次兩家縣區(qū)級(jí)農(nóng)商行的合并。也有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，這暗示了陜西之后農(nóng)信社改革的一些趨勢(shì)。

這背后，也有今年疫情下中小銀行抱團(tuán)取暖的原因。此前，中央已宣布下達(dá)2000億元地方政府專項(xiàng)債，以支持中小銀行補(bǔ)充資本。

圖片來源〡視覺中國(guó)

同樣在陜西，由6家西安地方農(nóng)信社合并組建的秦農(nóng)銀行，也被認(rèn)為提供了另一種改革模式?！蛾兾魇?ldquo;十三五”金融業(yè)發(fā)展規(guī)劃》提出，要“支持秦農(nóng)銀行通過控股、參股，按照母子銀行模式整合省內(nèi)外農(nóng)村金融資源”。

不過，一位陜西省人行系統(tǒng)人士表示，改革的方式并不重要，關(guān)鍵在于如何通過改革來提升縣域金融法人機(jī)構(gòu)的公司治理，使改革后的農(nóng)信社作為區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的正面力量，而不是基層金融中的負(fù)面因素。

孫天琦也認(rèn)為，農(nóng)信社改革，最終還是為了服務(wù)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)。“如果當(dāng)?shù)氐慕鹑谏鷳B(tài)太差，錢是留不住的”。