每經(jīng)記者 李娜    每經(jīng)編輯 彭水萍

2023年上半場，近半數(shù)FOF產(chǎn)品取得正收益，少數(shù)產(chǎn)品取得了3%及以上的收益。同期，為客戶提供服務(wù)的基金投顧業(yè)務(wù)又會(huì)有怎樣的表現(xiàn)？

盡管基金投顧組合的數(shù)據(jù)并不對外披露，但仍舊可以從那些市場上極具號(hào)召力的大V組合中窺一絲端倪。螺絲釘、E大等知名大V組合在2023年上半場表現(xiàn)如何，相較FOF誰更優(yōu)秀？

大V組合上半年喜憂參半

證監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，截至2023年3月底，共有60家機(jī)構(gòu)納入基金投顧試點(diǎn)，涵蓋了券商、基金、銀行和第三方銷售機(jī)構(gòu)，服務(wù)資產(chǎn)規(guī)模增至1464億元，客戶總數(shù)也達(dá)到了524萬戶。 

然而，2023年以來，越來越多的機(jī)構(gòu)感受到在存量市場挖掘的不易。

在剛剛過去的2023年上半場，基金投顧組合有沒有突出的表現(xiàn)呢？不妨看一看過往那些曾經(jīng)知名的大V組合的表現(xiàn)。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者從多個(gè)渠道搜集了部分知名大V組合的業(yè)績。在列入統(tǒng)計(jì)的八大組合中，表現(xiàn)最為出色的是“E大”的長盈指數(shù)投資計(jì)劃—S定投，其2023年上半年的收益為3.11%，處于領(lǐng)先位置。而“E大”的另一組合長盈150的同期收益為3.01%。以“E大”的長盈指數(shù)投資計(jì)劃—S定投為例，從其大類資產(chǎn)配置來看，其A股為51份，占比為66.89%，海外新興市場股票占比為21.02%，海外成熟市場股票占比為4.64%。

入職東方證券的大V“螺絲釘”，具有極強(qiáng)的號(hào)召力，管理組合資金超過百億元，其螺絲釘金釘寶指數(shù)增強(qiáng)組合、螺絲釘金釘寶主動(dòng)優(yōu)選組合在2023年上半年的收益分別為-1.29%、-2.1%。

2022年，“股市藥丸”主理的幾個(gè)基金組合被華寶證券收編。為了順利完成合規(guī)化升級(jí)，“股市藥丸”通過團(tuán)隊(duì)成員“佐羅”入職正規(guī)持牌金融機(jī)構(gòu)。投顧組合“穩(wěn)如泰山”主打的債券打底，輔以少量偏股資產(chǎn)，2023年上半年以來的收益為1.47%。另外，兩只中高風(fēng)險(xiǎn)組合的“銀河戰(zhàn)艦”、“宇宙奇兵”同期收益分別為-1.37%、-1.67%。

大V“二鳥說”主理的知名組合“價(jià)值五劍”，現(xiàn)由盈米基金主理，2023年上半年的收益為0.51%。

從上述知名的投顧組合來看，八大組合中一半盈利一半虧損。“E大”打理的長盈組合明顯處于領(lǐng)跑。

投顧組合、FOF均無賺錢效應(yīng)

事實(shí)上，基金投顧組合自出現(xiàn)以來，一直就拿來與FOF作比較。

數(shù)據(jù)顯示，2023年上半年，近半數(shù)FOF產(chǎn)品取得正收益，少數(shù)產(chǎn)品取得了3%及以上的收益。其中，上半年業(yè)績最佳的FOF是長城恒泰養(yǎng)老2040三年，半年收益率超6%。

Wind數(shù)據(jù)顯示，2023年上半年，股票型FOF的平均收益為-1.45%，偏股混合型FOF、平衡混合型FOF的同期收益分別為-1.7%、0.27%。而從上述幾只大V組合來看，其主理的產(chǎn)品組合均在平均線附近。

某券商人士表示：“無論是FOF還是基金投顧組合，整體都沒有什么明顯的賺錢效應(yīng)。” 

一位中型券商財(cái)富管理人士指出，基金投顧主要解決的是“將原來平均水平以下的拉到市場中位數(shù)水平”，這就是它的價(jià)值，你要讓它再往上也很難，它是市場β的搬運(yùn)工，而今年的市場也沒有什么α收益。

封面圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 劉國梅 攝