每經(jīng)記者 趙景致 李玉雯    每經(jīng)編輯 張益銘    

7月14日，央行貨幣政策司司長鄒瀾在參加國新辦發(fā)布會時表示，“按照市場化、法治化原則，我們支持和鼓勵商業(yè)銀行與借款人自主協(xié)商變更合同約定，或者是新發(fā)放貸款置換原來的存量貸款。”

個人住房貸款對購房者以及銀行而言，都不是小事，相關(guān)話題自去年下半年至今也備受關(guān)注。從“提前還貸潮”到“提前還貸難”，從銀行凈息差收窄再到如今的存量房貸利率，均引起廣泛議論。

此次央行負責人對有關(guān)存量房貸利率下降的表述，購房者也普遍期待較高。記者17日聯(lián)系了多家銀行，均表示目前暫未接到通知。

專家表示，降低存量房貸利率，會降低銀行的資產(chǎn)收益率，可能會讓銀行短期承受更大的息差壓力。但從另一方面講，降低存量房貸利率可能會留住一批本想提前還款的客戶，長期看有助于減少客戶流失，降低利潤損失。

央行鼓勵商業(yè)銀行 與借款人協(xié)商變更合同

7月14日，在國務(wù)院新聞辦舉行的2023年上半年金融統(tǒng)計數(shù)據(jù)情況新聞發(fā)布會上，中國人民銀行貨幣政策司司長鄒瀾表示，上半年，房地產(chǎn)市場總體呈現(xiàn)企穩(wěn)態(tài)勢，隨著前期積累的購房需求在一季度較快釋放，疊加季節(jié)性因素影響，4月以來，房地產(chǎn)市場逐步進入常態(tài)化運行，房地產(chǎn)市場情況在房地產(chǎn)信貸數(shù)據(jù)上也有所反映。

鄒瀾指出，房地產(chǎn)開發(fā)貸款主要是用于房地產(chǎn)項目的施工建設(shè)，通常是在開工時發(fā)放，竣工時回收，余額主要取決于同期商品房的在建規(guī)模。過去，開發(fā)商根據(jù)項目銷售進度，用預(yù)售資金提前償還開發(fā)貸款的情況較為普遍。去年以來，因為非金融負債收緊，開發(fā)貸款需求明顯增加，商業(yè)銀行開發(fā)貸款投放力度加大，今年上半年累計新增4200多億元，同比多增約2000億元，促進了開發(fā)商加快項目施工建設(shè)，有利于保障項目的交付。

鄒瀾表示，個人住房貸款發(fā)放和同期商品房銷售規(guī)模直接相關(guān)，還款則是來自于借款人的收入或者其他資產(chǎn)的配置調(diào)整。今年上半年，個人住房貸款累計發(fā)放3.5萬億元，較去年同期多發(fā)放超過5100億元，對住房銷售支持力度明顯加大。但統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示的個人住房貸款余額總體還略微減少一點，這主要是因為理財收益率、房貸利率等價格關(guān)系已經(jīng)發(fā)生了變化，居民使用存款或者減少其他投資提前償還存量貸款的現(xiàn)象大幅增加。

這種現(xiàn)象對住房需求并不構(gòu)成影響，它是一個居民資產(chǎn)配置的調(diào)整。盡管貸款市場報價利率下行了0.45個百分點，但因為合同約定的加點幅度在合同期限內(nèi)是固定不變的，前些年發(fā)放的存量房貸利率仍然處在相對較高的水平上，這與提前還款大幅增加有比較大的關(guān)系。提前還款客觀上對商業(yè)銀行的收益也有一定的影響。

鄒瀾表示，按照市場化、法治化原則，我們支持和鼓勵商業(yè)銀行與借款人自主協(xié)商變更合同約定，或者是新發(fā)放貸款置換原來的存量貸款。

多地銀行稱未接通知 目前按照合同約定執(zhí)行

17日，記者也聯(lián)系了全國多座城市當?shù)劂y行，工作人員多表示暫未收到通知，目前按照合同約定情況執(zhí)行。從咨詢的情況來看，目前多家銀行處于觀望狀態(tài)，有股份行人士稱目前都還在等通知。

記者咨詢上海多家銀行網(wǎng)點了解到，自上月20號LPR調(diào)降10個基點后，個人商業(yè)住房貸款利率也隨之下調(diào)10個基點，目前執(zhí)行的利率水平是首套4.55%，二套5.25%。而對于存量房貸利率是否會調(diào)降，銀行網(wǎng)點層面暫無動作。

深圳地區(qū)一股份行個貸經(jīng)理表示，目前還未收到通知，目前還是按照合同約定利率。

海南海口市一股份行工作人員表示，如果房貸利率和LPR掛鉤，銀行系統(tǒng)會自動調(diào)整，不需要操作。廣州市中國銀行一支行個貸經(jīng)理表示，目前沒有接到通知，“暫時合同約定多少就是多少，目前存量客戶肯定是看合同。”

類似地，記者咨詢杭州、南京等地的銀行網(wǎng)點關(guān)于存量房貸利率是否會調(diào)降，得到的回應(yīng)普遍是“目前沒有收到通知”。

工商銀行南京某支行工作人員表示，“采取浮動利率的房貸，每年在您的放款月LPR會自動調(diào)整，但當時確定的利率加點數(shù)是不會變的。”

建設(shè)銀行杭州某支行工作人員表示，“在客戶簽訂的借款合同上會有規(guī)定，個人住房貸款利率每年調(diào)整一次。目前暫時沒有接到更改利率的通知，如果有這樣的情況，銀行都會通知到客戶的。”

對銀行并非全然不利 實際執(zhí)行層面有難度？

按揭貸款利率一般采取LPR加點的方式進行定價。LPR下調(diào)后，在合同約定的重定價日，房貸利率就執(zhí)行新的LPR利率。但問題是前一階段的加點部分利率比較高。高位房貸利率即使執(zhí)行了新的LPR，也會因為加點部分未調(diào)整而高于現(xiàn)階段新的房貸利率。

有券商計算，以100萬元房貸額、30年還款期、等額本息還款方式為例，消費者在5.95%的房貸利率高點貸款，利息總額約114萬元；而以最新5年期LPR4.2%利率貸款，利息總額約76萬元。

根據(jù)央行披露的數(shù)據(jù)，上半年新發(fā)放個人住房貸款加權(quán)平均利率為4.18%。與之相較，存量利率明顯較高。

對商業(yè)銀行來講，在利率降低背景下，居民提前歸還高利率的貸款，被視為資產(chǎn)配置的理性選擇，這也使得銀行上半年房貸的提前還款壓力也有所上升。另一方面而言，如選擇降低存量房貸利率，在凈息差不斷降低的背景下，無疑會增大經(jīng)營壓力。

由此來看，市場關(guān)注的熱點在于，在行業(yè)整體息差承壓的背景下，商業(yè)銀行是否有動力下調(diào)存量房貸利率？記者在采訪中了解到，此舉對于銀行而言并非全然不利，但在實際執(zhí)行層面仍有一定難度。

融360數(shù)字科技研究院李萬賦接受記者采訪時表示，根據(jù)目前銀行信貸經(jīng)理的普遍反饋來看，暫未接到相關(guān)政策調(diào)整通知。從目前的官方表述來看，按照“市場化原則”，“銀行和借款人自主協(xié)商變更方式”，這主要是為銀行緩解提前還款的壓力提供的一條可行性路徑。降低存量房貸利率，會降低銀行的資產(chǎn)收益率，可能會讓銀行短期承受更大的息差壓力。但從另一方面講，降低存量房貸利率可能會留住一批本想提前還款的客戶，長期看有助于減少客戶流失，降低利潤損失。

“從銀行方面講，房貸資產(chǎn)屬于優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，銀行主動下調(diào)存量房貸利率的動力不足。如果正式政策出臺后，出于社會責任，或者為了留住有意愿提前還款客戶，部分銀行可能會提供存量合同轉(zhuǎn)換方式，但是大概率要從總行層面出臺不同城市調(diào)整的具體方案，用戶的申請條件、執(zhí)行流程和具體方式等都尚待明確，和借款人逐個協(xié)商也將面臨著巨大的工作量。”李萬賦說道。

無論是存量利率下調(diào)，還是“提前還貸”，對銀行來講均會造成一定的經(jīng)營壓力，尤其是個人住房貸款占比較高的銀行。且涉及商業(yè)銀行的多項指標，以確保風險可控，需要進行全面的評估和把握。開源證券研報表示，此次央行表態(tài)后，落地情況需關(guān)注銀行意愿和操作難度。

財經(jīng)評論員張雪峰也對記者指出，存量房貸利率的調(diào)整，實際操作起來可能會有一定的難度。首先，存量房貸利率的具體調(diào)整涉及商業(yè)銀行與大量借款人之間的協(xié)商和合同變更，需要考慮到各方的利益和權(quán)益，同時要遵守相關(guān)的法律法規(guī)和合同約定。此外，因為存量房貸利率下調(diào)涉及到商業(yè)銀行的利潤、風險和資金成本等因素，需要進行全面的評估和把握，確保金融風險可控。

“盡管央行鼓勵存量房貸利率下調(diào)，但具體的調(diào)整規(guī)模和力度可能會根據(jù)實際情況和市場需求進行靈活調(diào)整?？紤]到不同地區(qū)和市場的差異，實際操作可能會因地區(qū)、貸款期限和借款人的不同而有所區(qū)別。”張雪峰表示。