每經(jīng)編輯 盧祥勇    

中國奧園（03883.HK）是老牌粵系房企，1996年在廣州成立，2007年在港交所上市。

2019年，中國奧園銷售額首度突破千億，達到1180億元，躍居全國銷售前30強。2020年，其銷售額進一步增長至1330億元，穩(wěn)居行業(yè)TOP30。

然而2022年1月，面對即將到期的美元債兌付，中國奧園自曝“無力償還”，并透露有意引入戰(zhàn)略投資者，為眼下的債務危機紓困。

如今，一家投資機構伸出了援手。

圖片來源：每經(jīng)記者 孔澤思 攝

引入戰(zhàn)略投資者

郭梓文不再任董事會主席

9月20日，中國奧園正式公告，公司自其主要股東Ace Rise Profits Limited（以下簡稱“Ace Rise”）獲悉，于2024年9月20日（交易時段后），Ace Rise與Multi Gold Group Limited（以下簡稱“Multi Gold”）訂立一份協(xié)議，據(jù)此，Ace Rise同意轉讓約6.22億股公司普通股予Multi Gold。

Ace Rise及Multi Gold將擁有公司約5.02億股及約6.22億股股份的權益，分別占公司于公告日期全部已發(fā)行股本約13.31%及16.48%。

因此，郭梓文屆時將持有公司約6.18億股股份，占公司于公告日期全部已發(fā)行股本約16.38%。轉讓事項完成后，Multi Gold將成為公司的單一最大股東，而郭梓文將不再擔任公司控股股東。董事會認為Multi Gold很有可能與公司就現(xiàn)有或未來業(yè)務建立重要戰(zhàn)略合作關系，Multi Gold獲確認為戰(zhàn)略投資者。

引入Multi Gold作為戰(zhàn)略投資者后，自2024年9月20日起，時年60歲的集團創(chuàng)辦人郭梓文由中國奧園的執(zhí)行董事調(diào)任為非執(zhí)行董事，并不再擔任董事會主席、提名委員會等職務。相關任期為一年，并自動續(xù)期，報酬約為每年40萬港元。Multi Gold公司唯一董事兼最終實益擁有人Alobeidli則獲委任為中國奧園的非執(zhí)行董事及董事會主席。

中國奧園官網(wǎng)截圖

據(jù)公告披露，Alobeidli今年45歲，學習經(jīng)歷頗為豐富。他于2001年獲得阿聯(lián)酋大學管理信息系統(tǒng)學士學位，于2008年及2010年分別獲得喬治華盛頓大學的項目管理碩士學位及計算機科學碩士學位，于2020年獲得巴黎第二大學國際商務法碩士學位，并于2022年獲得ESCP歐洲高等商學院數(shù)據(jù)管理及人工智能碩士學位。同時，他還于2020年完成穆罕默德·本·拉希德領導力發(fā)展中心(MBRCLD) “具影響力的領袖項目”。

目前，Alobeidli還在喬治城大學繼續(xù)深造。

同時，Alobeidli于多個領域擁有逾二十年的經(jīng)驗，其中包括科技、房地產(chǎn)及戰(zhàn)略咨詢領域。據(jù)奧園方面披露，自2023年以來，Alobeidli擔任Magnuvest Investment的總經(jīng)理，該公司已參與阿聯(lián)酋多個房地產(chǎn)項目；此前還曾擔任多家公司的行政總裁。公告中稱，展望未來，預期Alobeidli將為本公司引入潛在投資人，并為本公司帶來更多發(fā)展機遇。

上半年或盈利超210億元

若剔除重組收益仍為虧損

今年8月14日晚，中國奧園發(fā)布公告顯示，上半年公司預期實現(xiàn)溢利凈額約210億元至230億元，相比于去年同期的虧損凈額29億元，實現(xiàn)扭虧。

中國奧園稱，2024年上半年實現(xiàn)溢利凈額，主要由于該公司完成境外債務重組實現(xiàn)的重組收益所致。若撇除前述重組收益的影響，中國奧園則預期上半年仍為虧損，主要由于受行業(yè)經(jīng)營環(huán)境持續(xù)下行的影響，在報告期內(nèi)交付體量減少，銷售物業(yè)收入確認減少，及融資成本因在建物業(yè)的資本化利息減少而有所增加等綜合因素所致。

自2022年1月份宣布無力償還到期美元債及利息后，經(jīng)歷2年時光，今年1月中旬，中國奧園的境外債務重組計劃獲得了相關法院批準，此后，中國奧園宣布，3月20日境外債務重組計劃生效，重組收益成為中國奧園此次大幅扭虧的主要原因。

今年6月28日，郭梓文表示，重組完成后，公司凈資產(chǎn)整體增厚約人民幣313.5億元，2024年6月有息負債較2023年12月減少約284億元(上述金額以審計結果為準)，資產(chǎn)負債表狀況大幅改善。

近年來，通過重組債務大幅增厚資產(chǎn)負債表，贏得“喘息空間”的房企并不罕見。2023年11月，融創(chuàng)完成了境外債務重組；2023年財年，融創(chuàng)的虧損便實現(xiàn)大幅縮減，虧損額從2022年276.69億元減少至2023年末的79.7億元。據(jù)披露，2023年，融創(chuàng)確認的其他收入及收益約為385.3億元，其中包括境外債重組收益約315.1億元。

不過，境外債務重組闖關成功之后，中國奧園還要面對持續(xù)下行的市場?？硕饠?shù)據(jù)顯示，今年前7個月，中國奧園實現(xiàn)全口徑銷售額共約58億元；2023年同期，該公司銷售額約為83億元。在保交付方面，奧園上半年共計交付約8787套。

編輯|||盧祥勇 杜恒峰

校對|何小桃

每日經(jīng)濟新聞綜合自上市公司公告、第一財經(jīng)、證券日報