11月29日，陜西證監(jiān)局向金花股份（600080.SH）下發(fā)《行政監(jiān)管措施決定書》顯示：由于金花股份將閑置募集資金用于買賣股票，導(dǎo)致在資金歸還日期尚存資金缺口，不得不外借三千萬填補缺口。 “募集資金用來炒股，真是刷新我散戶的認(rèn)知了?！庇泄擅裨诠砂扇绱嗽u論道。去年，金花股份操作了二十多筆股票及基金買賣，累計證券投資買入15.1億元，賣出14.7億元，炒股虧損了2746.71萬元。 另外，《每日經(jīng)濟新聞》記者發(fā)現(xiàn)，上述募集資金涉及的募投項目“新廠區(qū)搬遷擴建”，預(yù)定可使用時間從2021年底延期到2024年底，已延期近3年，而截至2024年上半年，該項目承諾總額4.80億元，累計投入金額2.12億元，投入進度僅44.07%…… 借錢填“坑” 11月29日，老牌陜股金花股份再收一份《行政監(jiān)管措施決定書》，顯示閑置募集資金臨時補充流動資金使用不規(guī)范。 據(jù)悉，2022年12月6日，金花股份召開會議同意，將閑置募集資金用于臨時補充流動資金，部分募集資金轉(zhuǎn)至金花藥廠用于日常經(jīng)營。 經(jīng)查，金花藥廠將部分資金轉(zhuǎn)回公司一般戶后，被金花股份用于買賣股票，導(dǎo)致期末無法足額將該部分資金歸還至募集資金專戶，2023年12月，通過向第三方自然人臨時借款3000萬元，才足額歸還募集資金。 金花股份對于炒股的熱情可見一斑，“募集資金用來炒股，真是刷新我散戶的認(rèn)知了?！庇泄擅裨诠砂扇绱嗽u論道。 根據(jù)問詢函回復(fù)公告，2023年12月4日，自然人楊斌向金花股份提供借款3000萬元，利率為月2%，產(chǎn)生利息10萬元，借款天數(shù)僅為5天，用途為償還募集資金補流。 回復(fù)公告顯示，2023年度內(nèi)，金花股份使用募集資金補流39875.17萬元，在2023年12月4日歸還募集資金補流資金時，發(fā)現(xiàn)尚有資金缺口2976.73萬元，因此對外借款3000萬元，后公司資金回籠后，及時予以歸還并按照實際使用天數(shù)結(jié)算利息。 彼時，金花股份并未提到“炒股”一事，其在回復(fù)函中表示，2023年的臨時補流資金主要用途為采購原材料（3095.21萬元）、銷售服務(wù)費（21228.01萬元）支付人員工資（6749.06萬元）、支付稅費（5683.08萬元）等，均為公司生產(chǎn)經(jīng)營的流動資金需要。 圖片來源：金花企業(yè)（集團）股份有限公司關(guān)于上海證券交易所對公司2023年年度報告的信息披露監(jiān)管問詢函的回復(fù)公告 直至此次收到監(jiān)管措施決定書顯示：公司將暫時補充流動資金間接用于股票交易，違反了《上市公司監(jiān)管指引第2號—上市公司募集資金管理和使用的監(jiān)管要求（2022 年修訂）》第九條規(guī)定：暫時補流僅限于與主營業(yè)務(wù)相關(guān)的生產(chǎn)經(jīng)營使用，不得通過直接或間接安排用于新股配售、申購，或用于股票及其衍生品種、可轉(zhuǎn)換公司債券等的交易。 記者注意到，公司2023年12月4日歸還募集資金后，第二天（2023年12月5日），又迅速召開會議同意使用不超過人民幣4億元閑置募集資金暫時補流，使用期限為12個月內(nèi)。 2024年12月2日，最新公告顯示，公司已將用于暫時補流募集資金合計2.83億元全部歸還至公司募集資金專戶。 募投項目已延期近三年 原定于建設(shè)項目的錢，為何被頻頻用于臨時補流，甚至被拿去炒股？ 據(jù)悉，相關(guān)募投項目2017年9月獲核準(zhǔn)，募集資金總額為6.29億元，其中1.29億元資金用于補流（已被全額使用），4.80億元用于實施公司新廠區(qū)搬遷擴建項目。 該搬遷擴建項目位于西安高新區(qū)草堂科技產(chǎn)業(yè)基地生物醫(yī)藥園，項目擬占地約140畝，預(yù)計投資總額為9.51萬元。募資原因為公司產(chǎn)能不斷增大，現(xiàn)有廠區(qū)已無法滿足公司發(fā)展需求，且周邊均為居民生活區(qū)，無法實現(xiàn)現(xiàn)有基礎(chǔ)上改建擴建。 但該項目后續(xù)并未如期發(fā)展，開始了多次延期，原定于2021年12月31日達到預(yù)定可使用狀態(tài)，在2022年4月20日、2023年12月5日分別將被延長至2023年12月31日、2024年12月31日。 于2018年3月21日全部到位的募集資金，也就頻頻被用于現(xiàn)金管理，2018年—2023年，金花股份分別公告計劃將不超過3億元、3億元、3億元、4億元、4億元、4 億元暫時閑置募集資金進行現(xiàn)金管理，用于購買安全性高、流動性好、有保本約定的理財產(chǎn)品等。 其中，在2018年、2019 年、2021年，金花股份均計劃使用1.5億元閑置募集資金暫時用于補流，2022年、2023年則均計劃使用4億元閑置募集資金暫時補流。 在回復(fù)函中，金花股份曾解釋過項目施工建設(shè)進展緩慢的原因： 1、根據(jù)相關(guān)文件，批復(fù)新工廠搬遷擴建項目為140畝工業(yè)建設(shè)用地，前期備案及整體規(guī)劃均按照140畝用地進行。2018年9月戶縣國土資源局交付了119畝土地，剩余21畝土地草堂管委會承諾盡快交付。因剩余的21畝用地為長條形，臨近主干道草堂六路，項目設(shè)計主要廠房、辦公樓、主入口均在此位置，導(dǎo)致無法分地塊規(guī)劃，也由此導(dǎo)致項目在辦理《建設(shè)工程規(guī)劃許可證》《施工許可證》等程序無法正常推進，在此情況下，公司根據(jù)現(xiàn)有取得土地的情況，對原設(shè)計方案等進行了調(diào)整，導(dǎo)致項目進展緩慢。 2、2020年6月至2022年1月，公司經(jīng)歷控股股東變更等，董事、監(jiān)事人員變動較大，在后續(xù)推進募投項目建設(shè)時，新的董事、監(jiān)事對該項目亦需進行審慎論證研究，導(dǎo)致項目進展緩慢。 圖片來源：金花股份2024半年報 據(jù)悉，截至2024年上半年，搬遷擴建項目承諾總額4.80億元，累計投入金額2.12億元，投入進度僅44.07%，根據(jù)金花股份官微2024年11月26日發(fā)布文章，草堂項目多個廠房主體結(jié)構(gòu)已完工。 去年炒股虧損2746.71萬元 作為1997年成功上市的陜西最早一批民營企業(yè)，金花股份以中成藥等為主營業(yè)務(wù)，主打產(chǎn)品是金天格膠囊和轉(zhuǎn)印因子。 “沾上”炒股是從2022年報開始的，2022年金花股份曾買入約6.10億元股票投資，包括寧德時代、保利發(fā)展、云南白藥等一眾股票，當(dāng)年炒股“小賺”了288.48萬元。 嘗到甜頭后，2023年金花股份又操作了二十多筆股票及基金買賣，用募集資金炒股也發(fā)生在這一時間段，期間累計證券投資買入15.1億元，賣出14.7億元，期末證券投資余額為5682.72萬元，當(dāng)年炒股直接虧損了2746.71萬元。 今年上半年，金花股份累計證券投資買入6.15億元，賣出5.55億元，投資損益為-739.6萬元，其中操作恒生電子虧損524.32萬元，操作國際醫(yī)學(xué)虧損232.67萬元。 圖片來源：金花股份2024半年報 據(jù)金花股份的回復(fù)，公司近年來每年均會從事二級市場股票投資及基金產(chǎn)品，目的系為獲取投資收益，提高公司的資金使用效率。 值得一提的是，金花股份的醫(yī)藥主業(yè)似乎陷入瓶頸，主打產(chǎn)品金天格膠囊在重點城市公立醫(yī)院中成藥骨質(zhì)疏松類用藥產(chǎn)品市占率雖是第一，但從2019年開始瓶頸顯現(xiàn)，且市占率出現(xiàn)過下滑。而在公司主要研發(fā)項目中，均為已上市核心產(chǎn)品的二次開發(fā)，亦無需要大額投入的新產(chǎn)品跡象。 業(yè)績方面，金花股份2019—2023年營業(yè)收入分別為7.55億元、6.68億元、5.34億元、5.79億元、5.65億元，下滑較為明顯；歸母凈利潤分別為2590.27萬元、3773.80萬元、-1816.05萬元、3345.95萬元、-4289.06萬元，起伏較大；扣非凈利潤分別為1338.51萬元、2592.25萬元、3585.34萬元、381.30萬元、300.47萬元。 今年上半年，金花股份營收2.46億元，同比下滑3.68%，歸母凈利潤946.29萬元，同比增長211.01%，扣非凈利潤1003.14萬元，同比下滑42.39%。 整體來看，募投項目已延期近3年時間，截至今年上半年投資進度尚未過半，而金花股份近年來營收出現(xiàn)下滑，主業(yè)似乎陷入“瓶頸”，對于產(chǎn)能的需求是否還緊迫？隨著近期密集受到監(jiān)管注意，金花股份的前途也充滿變數(shù)。 對此，記者聯(lián)系金花股份證券部，對方表示可以聯(lián)系董秘，但所給董秘電話無法接通，后記者發(fā)去采訪提綱，截至發(fā)稿未獲回復(fù)。 記者|夏子博 編輯|||陳柯名 賀娟娟 杜恒峰 校對|段煉 封面圖來源：視覺中國（圖文無關(guān)） ｜每日經(jīng)濟新聞 nbdnews 原創(chuàng)文章｜ 未經(jīng)許可禁止轉(zhuǎn)載、摘編、復(fù)制及鏡像等使用