美股周一，博通大漲11.21%，谷歌漲超3%，英特爾、亞馬遜漲超2%。市場(chǎng)人士看好A股ASIC芯片前景。以下是12月17日的券商晨會(huì)精選，僅供參考。

國(guó)泰君安：博通展望超大ASIC市場(chǎng)，AEC景氣度嶄露頭角

國(guó)泰君安研報(bào)認(rèn)為，未來(lái)或出現(xiàn)超百萬(wàn)XPU集群，博通可服務(wù)市場(chǎng)2027年或達(dá)到600-900億美金。2024年12月13日凌晨，博通公布Q4業(yè)績(jī)和電話會(huì)，其中其CEO表示，目前有三個(gè)超大規(guī)模客戶(hù)，正在開(kāi)發(fā)多代AIXPU路線圖。到2027年，預(yù)計(jì)他們每個(gè)都計(jì)劃在一個(gè)集群中部署超百萬(wàn)XPU；因此，其預(yù)測(cè)博通可服務(wù)（SAM，Serviceable AddressableMarket）市場(chǎng)，包括XPU和Networking市場(chǎng)當(dāng)前可能在150-200億美金級(jí)別，未來(lái)2027年將達(dá)到600-900億美金。我們認(rèn)為博通的觀點(diǎn)意義重大，其表明了不僅云廠未來(lái)3年將更多的投入自研AIASIC芯片，同時(shí)有望建設(shè)超百萬(wàn)XPU集群，顯示了未來(lái)2-3年云廠將持續(xù)大規(guī)模的投入AI基礎(chǔ)設(shè)施的決心，這將帶動(dòng)上游的光模塊、交換機(jī)、PCB、高速線纜等產(chǎn)業(yè)鏈的持續(xù)繁榮。

中信建投：建議關(guān)注AI模組機(jī)會(huì)

中信建投研報(bào)表示，綜合近期海外科技公司財(cái)報(bào)，算力的需求及展望保持強(qiáng)勁，AI應(yīng)用的發(fā)展超預(yù)期。我們堅(jiān)定推薦算力板塊相關(guān)公司，超大規(guī)?？蛻?hù)在ASIC方面積極布局，將進(jìn)一步打開(kāi)市場(chǎng)規(guī)模，關(guān)注其可能帶來(lái)的產(chǎn)業(yè)變化。端側(cè)AI產(chǎn)業(yè)發(fā)展提速。ChatGPT 全面接入蘋(píng)果。下周火山引擎將舉辦2024冬季火山引擎FORCE原動(dòng)力大會(huì)。建議關(guān)注AI模組機(jī)會(huì)。通過(guò)“端側(cè)算力+通信+API”功能的AI模組產(chǎn)品，直接可以將大模型能力帶入到各種終端設(shè)備，從而變成“AI終端”。

華泰證券：豆包AI迎來(lái)多項(xiàng)突破，關(guān)注AIDC、端側(cè)AI、光模塊

華泰證券研報(bào)認(rèn)為，豆包AI迎來(lái)多項(xiàng)突破，關(guān)注AIDC、端側(cè)AI、光模塊。豆包AI應(yīng)用日活、月活快速增長(zhǎng)。12月10號(hào)，豆包宣布將其視頻大模型開(kāi)放內(nèi)測(cè)使用。12月18-19日，火山引擎將召開(kāi)原動(dòng)力大會(huì)，屆時(shí)有望展示更多豆包大模型家族的能力，并展示AI玩具、AI眼鏡等新落地場(chǎng)景的試用效果。

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【博通挑戰(zhàn)英偉達(dá)，ASIC芯片概念股大漲！參賽贏現(xiàn)金大獎(jiǎng)，趕緊參與抽獎(jiǎng)活動(dòng)！】周一，A股三大指數(shù)繼續(xù)下跌，滬深兩市成交額達(dá)到1.7萬(wàn)億元，較上周五縮量約3700億元。盤(pán)面上，ASIC芯片概念股走強(qiáng)。在每日經(jīng)濟(jì)新聞APP舉辦的掘金大賽第45期比賽中，本周是比賽第三周，選手們火速報(bào)名入場(chǎng)。報(bào)名時(shí)間是11月30日到12月29日24時(shí)，比賽時(shí)間為12月2日到12月31日。對(duì)于ASIC芯片的前景，有參賽高手認(rèn)為，ASIC芯片的種類(lèi)很多，比如機(jī)器視覺(jué)、網(wǎng)絡(luò)安全的定制芯片都可稱(chēng)為ASIC芯片，但用在AI服務(wù)器上的ASIC芯片的前景才是最大的。當(dāng)前博通的ASIC客戶(hù)已經(jīng)實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)的是谷歌和meta，其中最大部分來(lái)自于谷歌。谷歌的AI芯片是TPU架構(gòu)。目前國(guó)內(nèi)能夠?qū)?biāo)谷歌的只有中昊芯英，其AI芯片也是TPU架構(gòu)，2023年該公司已經(jīng)實(shí)現(xiàn)盈利。好消息來(lái)了，參加掘金大賽的選手趕緊參與每日經(jīng)濟(jì)新聞APP舉辦的抽獎(jiǎng)活動(dòng)：12月9日-18日，在上午10點(diǎn)和下午4點(diǎn)舉行抽獎(jiǎng)活動(dòng)，10天共計(jì)20輪抽獎(jiǎng)，邀您共慶每經(jīng)20周年。參與方式：下載每日經(jīng)濟(jì)新聞APP，在深讀100頁(yè)面頂部的輪播圖中，點(diǎn)擊抽獎(jiǎng)頁(yè)面參與活動(dòng)。掘金大賽為模擬炒股，參賽不僅獲獎(jiǎng)機(jī)會(huì)大，比賽結(jié)束收益為正的選手都將獲現(xiàn)金獎(jiǎng)勵(lì)，其中冠軍獎(jiǎng)勵(lì)2188元現(xiàn)金（稅前）。為便于參賽選手提高投資勝率，主辦方對(duì)福利進(jìn)行了升級(jí)，只要報(bào)名參加大賽第45期比賽，就能獲得以下福利：第一是只要報(bào)名成功就能免費(fèi)查看選手持倉(cāng)，掘金大賽新上線了“高手持倉(cāng)”和“掘金牛人”兩個(gè)欄目，便于選手向高手學(xué)習(xí)。那么比賽中的高手多不多呢？掘金大賽從2022年12月開(kāi)始舉辦以來(lái)，參賽人數(shù)不斷創(chuàng)歷史新高，越來(lái)越多的高手脫穎而出，其中有300多名高手一直參與大賽。第二是可獲得每日經(jīng)濟(jì)新聞APP私人訂制的“火線快評(píng)”21天的免費(fèi)閱讀權(quán)限。此外，比賽結(jié)束收益率前18名選手將獲贈(zèng)“火線快評(píng)”1個(gè)月使用權(quán)限，兩個(gè)參賽福利可疊加。“火線快評(píng)”10月30日提到了人形機(jī)器人概念，相關(guān)個(gè)股兆威機(jī)電、綠的諧波連續(xù)大漲。9月以來(lái)，“火線快評(píng)”提到的華為鴻蒙概念股受到市場(chǎng)追捧，相關(guān)個(gè)股潤(rùn)和軟件最高漲三倍，受到很多參賽選手的關(guān)注。